통화 거래는 교육받은 투자자에게 도전적이고 수익성 있는 기회를 제공합니다. 그러나 이는 위험한 시장이기도 하며 거래자는 항상 자신의 포지션에 대해 경계해야 합니다. 결국 성공이나 실패는 거래의 손익(P&L)으로 측정됩니다.
손익은 거래 계좌의 마진 잔액에 직접적인 영향을 미치므로 거래자가 손익을 명확하게 이해하는 것이 중요합니다. 가격이 귀하에게 불리하게 움직이면 귀하의 마진 잔액이 감소하고 거래에 사용할 수 있는 자금이 줄어들게 됩니다.
실현 및 미실현 이익과 손실
모든 외환 거래는 실제입니다. 시장에 표시하는 시간. 시가평가는 거래에서 실현되지 않은 이익과 손실을 보여줍니다. 여기서 "이행되지 않음"이라는 단어는 거래가 아직 열려 있으며 언제든지 닫을 수 있다는 의미입니다.
시장 평가 가치는 해당 시점에 거래를 종료할 수 있는 가치입니다. 매수 포지션을 보유하고 있는 경우 시가평가 계산은 일반적으로 매도할 수 있는 가격입니다. 숏 포지션의 경우 포지션을 청산하기 위해 매수할 수 있는 가격이며, 포지션이 청산될 때까지 손익은 미실현 상태로 유지됩니다. 거래 포지션을 청산하면 손익이 실현됩니다(실현 손익). 이익이 발생한 경우 증거금 잔액이 증가하고, 손실이 발생한 경우 증거금 잔액이 감소합니다.
귀하의 계정에 있는 총 마진 잔액은 항상 최초 증거금 예치금, 실현 손익, 미실현 손익의 합계와 같습니다. 미실현 이익과 손실은 시장에 표시되기 때문에 투자 가격이 계속 변하면 변동될 것입니다. 따라서 마진 잔액은 지속적으로 변화합니다.
손익 계산
포지션 손익의 실제 계산은 매우 단순한. 포지션의 손익을 계산하려면 포지션 규모와 가격이 이동한 핍 수만 있으면 됩니다. 실제 손익은 포지션 규모에 스프레드 변화를 곱한 금액과 같습니다.
예를 살펴보겠습니다.
귀하가 100,000 GBP/USD 포지션을 보유하고 있다고 가정합니다. , 현재 거래 가격은 1.3147입니다. 가격이 GBP/USD 1.3147에서 1.3162로 이동하면 15핍 상승합니다. 100,000 GBP/USD 포지션의 경우 15핍 이동은 $150(100,000 x .0015)에 해당합니다.
이익인지 손실인지 판단하려면 각 거래가 매수인지 매도인지 알아야 합니다.
롱 포지션: 롱 포지션의 경우 가격이 상승하면 이익이 발생하고 가격이 하락하면 손실이 발생합니다. 이전 예에서 포지션이 GBP/USD 매수였다면 $150의 이익을 얻었을 것입니다. 또는 가격이 GBP/USD 1.3147에서 1.3127로 떨어지면 $200(100,000 x -0.0020)를 잃게 됩니다.
매도 포지션: 매도 포지션의 경우 가격이 오르면 손실이고, 가격이 하락하면 이익이 됩니다. 같은 예에서 GBP/USD 매도 포지션을 취하고 가격이 15핍 상승했다면 우리는 $150를 잃게 됩니다. 가격이 20포인트 하락하면 이익은 $200입니다.
다음 표에는 손익 계산이 요약되어 있습니다.
100,000 GBP/ USD 롱 포지션 숏 포지션
가격이 15 포인트 상승하면 이익 $150 손실 $150
손익계산서의 또 다른 측면은 표시되는 통화입니다. 이 예에서 손익계산서는 미국 달러로 되어 있습니다. 그러나 항상 그런 것은 아닙니다.
이 예에서 GBP/USD는 파운드당 달러로 표시됩니다. 영국 파운드가 기준 통화이고 미국 달러가 견적 통화입니다. GBP/USD 환율이 1.3147이면 1파운드를 구매하는 데 $1.3147의 비용이 듭니다. 따라서 가격이 변동하면 달러 가치도 변경됩니다. 하나의 표준 랏의 경우 각 핍은 $10의 가치가 있으며 손익은 USD로 계산됩니다. 원칙적으로 손익은 호가통화로 표시되므로 USD가 아닌 경우 USD로 변환하여 마진을 계산해야 합니다.
$100,000 USD/CHF의 매도 포지션이 있다고 가정해 보겠습니다. 이 경우 귀하의 이익과 손실은 스위스 프랑으로 표시됩니다. 현재 환율은 약 0.9970입니다. 하나의 표준 랏의 경우 각 핍은 CHF 10의 가치가 있습니다. 가격이 0.9960으로 10핍 하락하면 CHF 100의 이익이 발생합니다. 이 손익을 USD로 전환하려면 손익을 USD/CHF 환율(CHF 100 ¼ 0.9960, 즉 USD 100.4016)로 나누어야 합니다.
손익 값이 있으면 이 값을 쉽게 사용하여 거래 계좌에서 사용 가능한 마진 잔액을 계산할 수 있습니다. 마진 계산은 일반적으로 미국 달러로 이루어집니다.
모든 중개 계좌는 모든 거래에 대한 손익을 자동으로 계산하므로 이러한 계산을 수동으로 수행할 필요가 없습니다. 그러나 거래를 구성할 때 실제로 거래를 시작하기 전에도 손익과 마진 요구 사항을 계산해야 하기 때문에 이러한 계산을 이해하는 것이 중요합니다.
거래 계좌에서 제공하는 레버리지를 기반으로 보유에 필요한 마진을 계산할 수 있습니다.
